LLAO11

O Fundo LLAO11 - BS2 Allinvestments é um fundo de desenvolvimento, voltado para investidores qualificados e de prazo indeterminado.

Com gestão da BS2 Asset e administração do Singulare, taxa de administração de 2,00% aa e taxa de performance 30% IMA-B 5.

Cotação LLAO11

Dados e Indicadores LLAO11

1. Fundamentos e Gestão

Informações institucionais sobre quem gerencia o patrimônio e as regras básicas do fundo.

2. Indicadores de Mercado (Valuation)

Indicadores que ajudam a entender se o preço atual da cota está caro ou barato em relação ao seu valor contábil.

3. Portfólio e Eficiência Operacional

Dados sobre os imóveis físicos e a escala do fundo.

4. Estrutura de Capital e Liquidez

Saúde financeira, quantidade de cotistas e nível de endividamento.

Todos documentos e fnet

Cota Patrimonial:

Para visualizar a cota patrimonial com variação diária consulte o link da Anbima.

LLAO11 Dividendos e Amortizações

Consulte os proventos (dividendos ou amortizações) pagos pelo fundo Proventos Pagos

Como Declarar LLAO11 no Imposto de Renda (IRPF)

Declarar o fundo imobiliário LLAO11 no Imposto de Renda (IRPF) é obrigatório para quem possuía cotas em 31 de dezembro ou realizou vendas no ano:

1. Declarar Cotas (Ficha Bens e Direitos)

• Grupo: 07 - Fundos
• Código: 03 - Fondos de Investimento Imobiliário (FII)
• Localização: 105 - Brasil
• CNPJ do Fundo: 41.218.404/0001-33
• Discriminação: Exemplo de texto para cópia:

  "Quantidade de [NÚMERO DE COTAS] cotas do Fundo Imobiliário BS2 Allinvestments (LLAO11), custodiadas na corretora [NOME DA CORRETORA], CNPJ do fundo 41.218.404/0001-33, ao valor total de aquisição de R$ [CUSTO TOTAL PAGO]."

• Situação em 31/12/2025 e 31/12/2026: Preencha o custo total de aquisição acumulado (soma dos valores pagos pelas cotas + taxas). Nunca atualize esse valor pela cotação de mercado na bolsa.

2. Declarar Rendimentos Isentos (Dividendos)

• Ficha: Rendimentos Isentos e Não Tributáveis
• Tipo de Rendimento: 99 - Outros (ou o código especificado no Informe de Rendimentos)
• CNPJ da Fonte Pagadora: Informe o CNPJ do Administrador (Singulare), conforme o Informe de Rendimentos disponibilizado pelo escriturador N/A.
• Nome da Fonte Pagadora: Singulare
• Valor: Soma de todos os rendimentos e dividendos recebidos no ano.

3. Venda de Cotas e Tributação

• Ficha: Renda Variável -> Operações em FII ou FIAGRO
• Alíquota: 20% de Imposto de Renda sobre o lucro líquido (vendas de FIIs não possuem a isenção de R$ 20 mil/mês).
• DARF: Caso tenha vendido com lucro, o imposto deve ter sido recolhido até o último dia útil do mês seguinte via DARF (código 6015).
• Compensação de Prejuízos: Se vendeu com prejuízo, informe na aba de Renda Variável para abater impostos de lucros futuros em FIIs ou FIAGROs.

4. Onde emitir o Informe de Rendimentos?

O Informe de Rendimentos do LLAO11 pode ser obtido através do escriturador oficial N/A, no portal do administrador Singulare ou diretamente pela área logada da sua corretora de valores.

LLAO11 possui alavancagem?

Não, segundo o relatório mensal do fundo o Ativo é igual (ou muito próximo) ao Patrimônio Líquido, veja como identificar um FII alavancado. O fundo é considerado alavancado quando possui obrigações (passivos) a pagar que superam seu caixa imediato, geralmente para financiar a aquisição de novos imóveis.

O que é mandato do fundo?

O mandato de um fundo é o regulamento que estabelece as políticas de investimento, existem 5 mandatos

• Renda - O fundo vai comprar um imóvel e distribuir a renda para os cotistas
• Títulos e Valores Mobiliários - O fundo vai comprar “papéis” geralmente CRI e vai distribuir os juros para os cotistas
• Híbrido - Um fundo híbrido tem mandato amplo, ele pode comprar imóveis e papéis
• Desenvolvimento para Renda - O fundo vai comprar um terreno, desenvolver um imóvel e alugar para distribuir a renda
• Desenvolvimento para Venda - O fundo vai comprar um terreno, desenvolver um imóvel e vender, para distribuir o lucro da venda

Segmentos dos fundos

• Títulos e Valores Mobiliários - Esse segmento são os fundos de “papel” eles compram geralmente CRIs para ganhar com juros, os FOF também estão nesse segmento
• Híbrido - Mais de um segmento, um exemplo é o KNRI11, possui Lajes e Galpões Logísticos
• Lajes Corporativas - São os escritórios que as empresas alugam, também conhecido como Lajes Comerciais
• Logística - São os Galpões logísticos que as empresas alugam para armazenar e distribuir seus produtos
• Shoppings - São os shopping centers que ganham com aluguel, porcentagem de vendas e estacionamento
• Residencial - Esse segmento os fundos alugam residências para pessoas físicas, geralmente são milhares para diluir o risco
• Hospital - Esse fundo aluga imóveis para hospital, geralmente são imóveis específicos e adaptados
• Hotel - o Fundo aluga quartos de hotel para gerar renda
• Outros - São outros segmentos que não se encaixam acima, um exemplo é o SNEL11, fundo que gera receita com a venda de energia solar

Fundos com responsabilidade limitada

Caso o regulamento do fundo preveja responsabilidade limitada, as cotas de determinado fundo de investimento de titularidade dos cotistas não podem ser objeto de penhora e muito menos responder por passivos dos referidos fundos.

Como analisar o fundo LLAO11?

Para avaliar se o investimento no fundo LLAO11 vale a pena, é fundamental analisar os seguintes indicadores:

• Dividend Yield (DY): Representa o retorno gerado pelos dividendos em relação ao preço atual da cota. Deve ser analisado em conjunto com a consistência dos pagamentos históricos.
• P/VP (Preço sobre Valor Patrimonial): Indica se o fundo está sendo negociado com ágio (acima de 1,00) ou deságio (abaixo de 1,00). FIIs de tijolo muito abaixo de 1,00 podem indicar oportunidades ou problemas nos imóveis.
• Vacância: A taxa de vacância física representa o percentual de área dos imóveis que está desocupada. Taxas elevadas diminuem a receita de aluguel e reduzem os dividendos.
• Liquidez Diária: Garante que você consiga comprar ou vender suas cotas na bolsa de valores rapidamente sem distorcer os preços.

Vantagens de investir em Fundos Imobiliários

Investir em FIIs como o LLAO11 traz diversas vantagens frente ao investimento em imóveis físicos:

• Isenção de Imposto de Renda: Os rendimentos mensais distribuídos para pessoas físicas são totalmente isentos de IR (desde que cumpridas as regras de enquadramento da legislação vigente).
• Baixo Valor de Entrada: Diferente de um imóvel físico que exige centenas de milhares de reais, é possível comprar cotas de FIIs com valores muito baixos.
• Liquidez: O processo de venda de cotas é rápido e executado diretamente através do home broker da sua corretora.
• Diversificação e Gestão Profissional: O patrimônio é gerido por profissionais dedicados a selecionar os melhores ativos e inquilinos do mercado.

Evolução Histórica de LLAO11

Imóveis do LLAO11:

IVA - RUA A.BEZERRA - Rua Agostinho Bezerra, 50 - apto. 121 - Bloco B - Edif. Villa Verde - Alto de Pinheiros

Área (m2): 525,47

IVA - R.S.V.PAULA - AP71 - São Vicente de Paula, 367 - apto. 71, 7º andar do Edifício Aripuanã - Santa Cecília

Área (m2): 158,56

IVA - R BOREBI 177 - R Borebi, 177 - 12o andar - apto. cobertura Duplex 132 - Edif. Graciliano Ramos

Área (m2): 160,80

IVA - R PASCAL, 57 - Rua Pascal, 57 - apto. 92 - 9o and - Brooklin - Edif. Jardins do Brooklin

Área (m2): 91,40

IVA - R. CARAIBAS 383 - Rua Caraibas, 383 - apto. 71 - 7o and. - Edif. Denyse - Perdizes

Área (m2): 189,46

IVA - AL.GUARAMOMIS 815 - Al Guaramomis, 815 - apto. 11 - 1o and - Edif. Primcipe Del Piemonte - Indianópolis

Área (m2): 249,37

IVA - MARQ.OLINDA,528 - Rua Marques de Olinda, 528 - apto. 33 - 3o and. - Edif Marques de Olinda - Ipiranga

Área (m2): 83,19

IVA - M.CARDIM 1313 -14 - Rua Maestro Cardim, 1313 - Apto 14 - 14o andar - Edifício Délia - Bela VistaBela

Área (m2): 130,26

IVA - CASTRO ALV 601 11 - Rua Castro Alves, 601 - apto. 111 - 11o and. - Edif. Ana Lucia - Aclimação

Área (m2): 177,09